Переход экономики Казахстана на рыночные рельсы невозможен без повышения роли денег, кредита и расчетов. Кредитование в рыночной экономике выполняет очень большую роль.
Роль и значение кредитной системы характеризуется рядом показателей: общий объем кредитных вложений, для банковских ссуд формировании основного и оборотного капитала предприятий и организаций, совокупный платежный оборот и другие. Кредит выполняет перераспределительную функцию, при его помощи свободные денежные капиталы и доходы предприятий личного сектора государства, аккумулируются, тем самым происходит превращение этих денежных средств в ссудный капитал, через банки.
Мобилизируя сбережения населения, банки, направляют их в производственную и коммерческую сферу. Эффективность осуществления процесса инвестирования средств в значительной степени зависит от способности банка оценивать кредитоспособность ссудозаемщика. Кредитоспособность –это способность заемщика полностью и в срок рассчитаться по своим долговым обязательствам (основному долгу и процентам).
Особую актуальность приобретают проблемы развития малого и среднего бизнеса. Как сказал наш Президент Н.А. Назарбаев: "Малый бизнес это жизнь или смерть государства". На опыте зарубежных стран видно, что малый и средний бизнес является основой экономического развития страны и составляет основную часть в ВВП.
Научная новизна дипломной работы состоит в предложении мероприятий по совершенствованию кредитной политики «Темир Банк » применение лизинговых операций. Будучи достаточно выгодными для кредитующей организации (банка), лизингополучателя и лизингодателя, они могут стать важным инструментом активизации инвестиционного процесса в стране. Уже первый опыт, накопленный в ходе действия договоров финансового лизинга, показывает, что существует достаточно действенный механизм защиты риска не возврата кредита.
Задачи дипломной работы:
1) Осветить проблемы развития малого и среднего бизнеса;
2) На основе изученного материала проанализировать возможные пути финансирования малого бизнеса;
3) Показать развитие системы кредитования на примере "Темир банка ";
4) Осветить пути и методы совершенствования малого и среднего бизнеса.
Дипломная работа состоит из 3х глав.
В первой главе описаны теоретические вопросы формирования предпринимательства, а также текущее состояние и проблемы кредитования малого бизнеса в РК.
Вторая глава посвящена анализу финансовохозяйственной деятельности "Темир Банк ", анализу кредитного портфеля "Темир Банка " и т.д.
В третьей главе описаны такие вопросы, как: кредитование представителей малого предпринимательства, финансирование малого бизнеса и т.д.
Целью дипломной работы является изучение мирового опыта в системе финансирования малого бизнеса, а так же выявить проблемы при осуществлении процесса кредитования.
Актуальность темы заключается в необходимости подъема экономики, основой которой является развитие малого и среднего бизнеса.
Казахстан находится на этапе коренных преобразований во всех областях общественной жизни. Происходит становление новой социальной структуры, трансформируются общественные отношения, появляются новые парадигмы. При этом необходимо подчеркнуть, что данный переход для Казахстана оказался длительным, затяжным, противоречивым. Общество еще находится в определенном тяжелом положении, которое охватывает экономическую, социальную, политическую, психологическую, нравственную и другие стороны жизни. Все это мы не можем не учитывать при анализе любого явления и процесса, который происходит в нашем обществе.
Вследствие процесса разгосударствления собственности, получили формальное равенство все формы собственности, будь то частная, государственная или коллективная, но наряду с этим продолжается спад производства, растет безработица, снижается уровень жизни населения, в этих условиях и происходит формирование малого бизнеса.
Без становления малого бизнеса невозможно создание эффективной многоукладной экономики в Казахстане, формирование и устойчивость собственников и предпринимателей составляются стабильность в обществе и гарантии необратимости движения к рынку. Именно создание широкой сети малого предпринимательства является необходимым условиям формирования новой экономической, социальнополитической среды, благоприятствующей возникновению конкуренции между разными субъектами собственности, активизирующей способность реагировать на изменение спроса, применение прогрессивных наукоемких технологий, способствующих использование современной науки. Приоритетное развитие малого бизнеса необходимо для решения таких социальнополитических задач, как оптимальное формирование рыночной инфраструктуры, увеличение занятости населения, уменьшение диспропорции в его доходах, развитие экономических слаборазвитых регионов, преодоление дефицита потребительских ресурсов.
Несмотря на всесторонность рассмотрения проблем малого бизнеса, нельзя не отметить, что наука продвинулась вперед в направлении исследования становления этого феномена в Казахстане, хотя здесь попрежнему остается множество нерешенных вопросов, требующих серьезного внимания как с теоретической, так и с практической сторон. Нет единого общего мнения по поводу формирования малого предпринимательства, дискуссия представляет собой целую палитру мнений.
Формирование малого бизнеса имеет свои особенности, вытекающие из исторических традиций, роли и места небольших предприятий в общественном производстве, а так же от целей, поставленных предпринимателям в конкретных социальнополитических и экономических условиях. Мы не можем полностью опираться на богатый зарубежный опыт, поскольку он ориентирован на совершенно иную систему социальноэкономических отношений и имеет свою национальную и культурную специфику, которая неприменима к нашей стране.
Уникальность формирования малого предпринимательства в Казахстане состоит в том, что развитие определенных процессов во многом предопределяют динамику и глубину реформирования экономики, масштабы необходимых преобразований, дифференцированность темпов развития в различных отраслях и регионах.
Общественное мнение может создавать для малого предпринимательства как благоприятную, так и неблагоприятную атмосферу развития. Конечно, огромную роль в процессе формирования малого предпринимательства играют государство, властные структуры. Общественное мнение, с одной стороны, оказывает влияние на решения, которые принимают властные структуры по отношению к предпринимателям, но с другой стороны, мы должны учитывать тот факт, что сама законодательная и исполнительная власть воздействует на формирование общественного мнения, которое соответствует их интересам. Поэтому становление малого предпринимательства происходит медленно и трудно, в неблагоприятной экономической и социальной обстановке.
Представители малого бизнеса, как и все предприниматели, создавая инновационные процессы, нарушают сложившееся равновесие состояний, создавая возможность получения прибыли и являясь первопроходцами, новаторами. Проводя рискованные операции, в основном инновационного содержания, предприниматели приводят в движение рыночный процесс. Сам рыночный процесс отбирает лучшие способы ведения производства, а прибыли и убытки являются основным механизмом, который отбирает людей, способных выполнять предпринимательскую функцию, брать на себя риск в условиях необратимости будущего и социальную ответственность за свои действия.
Наиболее благоприятные для формирования малого бизнеса является 19871991 годы, связано с принятием в мае 1989 года Закона СССР «О кооперации», который разрешил использовать наемный труд и установил возможность получения доходов членам кооператива от целевого участия в капитале. В Законе говорилось, что кооперативы организуются и действуют как на самостоятельных началах, так и при государственных кооперативах или общественных предприятиях, организациях и учреждениях.
В виду отсутствия свободных цен и свободной торговли, большинство начинающих предпринимателей стали заниматься «перепродажей», за счет перекачки государственных средств во всех отраслях хозяйства и во всех видах собственности.
Если в 19891990 годах они создавались в основном как государственные, путем выделения из государственных структур, то в последующие годы, широкое распространение отдавалось частной собственности, были узаконены такие организационноправовые формы, как индивидуальные частные предприятия, акционерные общества, товарищества все это позволило перейти к созданию частных предприятий. Среди основных сфер деятельности были торговля и посредничество, чаще всего основанное на доступе к дешевым товарам государственного сектора и торговой сети, перепродаваемых втридорога через кооперативы. Доминирующую роль играли неформальные связи с местными властями или директорами предприятий.
С 1989 года до середины 1991 года предпринимательство требует необходимости творческих начал, широты мышления и познания. Появляются предприниматели, которые обладают технологическими, коммуникативными, концептуальными навыками и знаниями.
Наряду с торговлей и посредничеством, на смену выходит молодой высококвалифицированный специалист, возникают «новые» сферы деятельности брокерские конторы, торговля компьютерами, страховые компании, в которых работают специалисты со знанием бухучета, ЭВМ, финансов и маркетинга. Предпринимательство притягивает и тех, кто решился изменить свой образ жизни. Они наследуют активы государственных органов, а также их монопольное положение и политическое покровительство. Их было немного, но их деятельность была скрытой, на их долю приходилась большая часть оборотов негосударственного сектора.
После легализации бизнеса в 1991 году, предпринимательство начало развиваться вширь, и было представлено всеми возрастными категориями. В бизнес шли специалисты, которые создавали предприятия по тому профилю, которым занимались раньше. Здесь должностную роль приобретают культурные ресурсы человека, его профессиональная и деловая активность.
У истоков становления предпринимательства стояли люди с различным социальным положением и возрастными категориями. Осипенко О. выделил 4 типа предпринимателей:
бывшие работники министерств, профсоюзов, государственных предприятий и учреждений;
кооператоры, скопившие значительное состояние и сумевшие обрести опыт участия в индивидуальной частной собственности;
специалисты инженернотехнические работники, врачи, ученые, военнослужащие, мелкие чиновники;
«теневики», которые официально не проявляли себя как кооператоры, специалисты.
По проведенным исследованиям в «Коммерсантdaily», среди мотивов людей, которые решили заняться предпринимательской деятельностью на первом месте выступают: безысходность 25%, личная активность для основания собственного дела 30%, причем 18% хотели использовать свой шанс, 7% имели интерес к творческой деятельности, 5% любовь к свободе.
Формирование малого бизнеса до 1997 года было весьма слабым, плохо технически оснащенным.
С вводом в 1997 году Закона Республики Казахстан «Об индивидуальном предпринимательстве», регулируются условия функционирования индивидуальных предпринимателей, обеспечивается упрощение порядка их регистрации, формирования системы государственных гарантий.
В 1997 году были приняты Закон Республики Казахстан «О внесении изменений и дополнений в некоторые законодательные акты Республики Казахстан по вопросам упрощения порядка государственной регистрации субъектов малого предпринимательства» и Закон Республики Казахстан «О государственной поддержке малого предпринимательства», в которых упрощена система государственной регистрации представителей малого бизнеса.
Малое предпринимательство обладает высокой потенциальной эффективностью, прежде всего за счет мобилизации человеческого фактора. Среди положительных сторон малых предприятий необходимо отметить возможность сокращения издержек производства за счет узкой специализации, более полное использование оборудования, экономию на административноуправленческом персонале.
Но наряду с положительными моментами существуют и негативные, вследствие которых многие предприниматели вынуждены сворачивать свою сферу деятельности или переключаться преимущественно на торговозакупочные или посреднические операции. В условиях экономической нестабильности и инвестиционного кризиса не созданы стимулы и гарантии дня вложения собственных денежных средств населения, предназначенные на накопление, открытии малого производственного предприятия.
Для малого бизнеса характерна высокая доля заемного капитала и низкая доля собственного, вследствие отсутствия денег у населения, что и является основным препятствием его участия в предпринимательстве. Все это требует большей поддержки и работы со стороны власти, принятия новых законов. Хотя в целом формирование и развитие малого предпринимательства будет зависеть не только от способностей и энергии предпринимателей, но и от готовности к сотрудничеству с ним всего нашего общества.
1.1 Формирование благоприятной экономикоправовой среды малого бизнеса в Республике Казахстан
Трудности развития в секторе малого бизнеса Казахстана на современном этапе дают основание для вывода о неблагоприятной среде функционирования предпринимательства республики, хаотичном характере становления важнейшего сектора экономики.
Об этом свидетельствует статистика о наличии в Казахстане на 1 января 2005 года 109,8 тысяч малых фирм (то есть зарегистрированных юридических лиц), что составляет 7,3 единицы на 1000 жителей населения. Если сравнить этот показатель с зарубежными странами почти пятилетней давности, то разница обнаружится существенная: от 35 малых фирм на 1000 французов, до 74 фирм на 1000 американцев. Замедленная динамика данного показателя подтверждает влияние отрицательных факторов, тормозящих развитие малого предпринимательства в Казахстане. Так, на рисунке 1.1 видно различие в темпах роста численности юридических лиц и индивидуальных предпринимателей в 2004 году (118,2% и 165,3% соответственно) и 2005 году (110,5% и 114,6%).
Далее, малый бизнес Казахстана в 2005 году обеспечил рабочими местами 607,6 тысячи человек (в форме юридического лица); в общей численности занятых это составило около 13%. В то время как минимальный удельный вес занятых в малом предпринимательстве среди ведущих стран мира составляет 4649% (Германия и Великобритания соответственно). В отдельных государствах, этот показатель достигает 80% (Япония, Италия, страны ЕС).
Доля малого бизнеса в ВВП Республики на 1 января 2005 года приблизилась к 4,0%. Аналогичный показатель за рубежом, как известно, далеко превышает пятидесятипроцентный рубеж.
Неблагоприятная отраслевая структура производимой малыми предпринимателями продукции также говорит о проблемном становлении данного сектора экономики в Казахстане.
Диаграмма численности занятых в малом предпринимательстве Казахстана в 20032005 годы
Слабое, порой формальное, содействие государственных структур и общества субъектам малого предпринимательства также ведет к неустойчивости динамики численности малых предприятий и занятых в них работников; формированию нерациональной отраслевой структуры малого бизнеса; «бегству» предпринимателей от производства.
Причины не только в тактических ошибках и перегибах в развитии малого предпринимательства. Более серьезные, причинные основания кроются в неразработанности дальновидной стратегии малого бизнеса, невыявленности соответствующих отраслевых региональных приоритетов, неотлаженности обратной связи и последовательного мониторинга.
Решение назревших проблем видится в первоочередном коренном совершенствовании системы управления развития малого предпринимательства посредством реализации концепции формирования благоприятной экономикоправовой среды малого предпринимательства Казахстана.
Суть концепции формирования благоприятной экономикоправовой среды малого предпринимательства заключатся в создании условий деятельности малых предприятий, максимально приближенных к условиям комплексных зон свободного предпринимательства. При этом важно реализовать режимный подход, нежели территориальный. Это значит выделение всего малого бизнеса в альтернативный сектор экономики и создание для него режима наибольшего благоприятствования, в частности:
минимизация потока административных и экономических барьеров, возникающих на пути предпринимателей;
пересмотр экономических и организационноправовых льгот и преференций малого бизнеса в зависимости от их целесообразности и необходимости;
поиск новых, более эффективных методов финансовой, информационной, правовой поддержки малого предпринимательства;
совершенствование системы подготовки предпринимательских кадров и тому подобное.
Главным принципом предлагаемой концепции является экономическое регулирование предпринимательской деятельности при обязательном согласовании экономических интересов государства и предпринимателей.
Реализация данной концепции обусловлена необходимостью, вопервых, создания критической массы предпринимателей для усиления конкурентной борьбы, вовторых, первоначальным накоплением капитала для перехода на качественно новую стадию развития рыночных отношений в республике.
Предлагаемая концепция формирования благоприятной экономикоправовой среды малого и среднего бизнеса в Казахстане включает ряд блоков по следующим основным направлениям (рисунок 1).
Правовой блок является первостепенной составляющей благоприятной среды малого бизнеса республики. Отражение в правовых актах особенностей субъектов малого предпринимательства способствует устранению их менее выгодного конкурентного положения в экономике по сравнению с более крупными предприятиями, содействует развитию и проявлению их социальноэкономических преимуществ, формирует благоприятные правовые условия для выхода начинающих предпринимательских структур на рынок.
Актуальность данного направления связана с тем, что неустойчивость и противоречивость законодательства ведет не только к бесконечным конфликтам предпринимателей и различных бюрократических структур, но и к неуверенности и невозможности субъектов малого: бизнеса планировать свою деятельность даже на ближайшую перспективу.
Финансовокредитный и налоговый механизмы являются не менее важными составляющими благоприятной среды развития малого предпринимательства Казахстана. Недостаток финансовых средств, как правило, затрудняет создание новых и развитие действующих малых предприятий Казахстана.
По причине дефицита финансовых ресурсов и недоступности кредитных средств малые предприятия не имеют внутренних стимулов для собственного развития, освоения новых товарных рынков, совершенствования производства, повышения качества продукции. В результате происходит перемещение предпринимателей из сферы производства в торговую и финансовую сферу, развитие теневого рынка, рост неучтенного оборота наличных средств.
Поскольку банки являются важнейшим институтом, финансирующим малый и средний бизнес, то финансовокредитная политика; государства должна быть направлена на укрепление банковской системы и повышение ее конкурентоспособности. В связи с этим, следует избегать практики предоставления кредитов и кредитных гарантий без экономически обоснованной и независимой оценки проектов и соблюдения условий, предусматриваемых кредитной практикой надежных коммерческих банков. То есть банки должны предоставлять кредиты малым предприятиям, руководствуясь целями выгоды, а не стремиться подменить собой банки развития.
С другой стороны, трудность в получении доступа к внешним финансовым источникам может вытеснить большинство предпринимателей в секторы экономики с низкой капиталоемкостью, что в большинстве случаев подразумевает сферу услуг. Поэтому банкам следует одновременно привлекать дополнительные способы размещения кредитов в капиталоемких проектах, а не искать высоколиквидных государственных ценных бумаг, облигаций и акций высокорентабельных компаний. Здесь усилия банков должны быть направлены на проведение экономической политики, способствующей становлению сектора малого бизнеса.
Финансовокредитную поддержку малых предприятий необходимо осуществлять при помощи всех возможных способов финансирования:
прямое финансирование;
предоставление налоговых льгот;
создание благоприятного инвестиционного климата.
При этом финансирование малого предпринимательства возможно за счет участия их в государственных инвестиционных программах деятельности фондов и других внебюджетных специализированных институтов поддержки малого предпринимательства; развития системы льгот для коммерческих банков, сотрудничающих с малыми и средними предприятиями; развития системы обществ взаимного кредитования, взаимного страхования и так далее.
Отрицательное влияние на малое предпринимательства имеет и несовершенство налогового законодательства Республики Казахстан. Уровень действующих ставок налогов, таможенных пошлин, различного рода отчислений превышает все разумные пределы (до 5070% дохода). Поэтому зачастую наблюдается сознательное сокрытие доходов.
Положительным моментом нового проекта Налогового кодекса является то, что в нем собраны воедино все ныне существующие налоги и платежи, действующие на основе различных законов и подзаконных нормативных актов. В то же время отрицательным, по опенкам специалистов, является, вопервых, отсутствие принципиально новых механизмов решения налоговых проблем, а именно обеспечение достоверности отражения реальной налоговой базы. Вовторых, отсутствие взаимоувязки установленных нормативов и механизмов их реализации с решением проблем социальной защищенности населения и бюджетного регулирования в целом.
В целом, налоговая система республики носит больше фискальный характер, чем стимулирующий. Об этом говорит и превосходство фискальных органов над налогоплательщиками, и действующая презумпция правоты налогового инспектора. Поэтому очень важно в действующем налоговом законодательстве установить паритетность сторон, равные права и обязанности государственных органов и налогоплательщиков.
Повышению налоговой культуры предпринимателей Казахстана способствовали бы и такие мероприятия, как:
отмена значительного количества мелких налогов (в настоящее время свыше 90% налоговых платежей приходится на пять основных видов налогов);
установление норм прямого действия в течение финансового года;
отмена порядка авансирования при взимании налогов;
направление всех налоговых поступлений в соответствующие бюджеты;
законодательное установление обязанностей налоговых органов давать разъяснение по вопросам налогообложения.
В области кадрового обеспечения малого предпринимательства следует подчеркнуть необходимость реформирования системы образования в свете приоритетных направлений развития экономики, регулирования спроса на рабочую силу, приведения в соответствие качества рабочей силы структуре рабочих мест.
В связи с этим предлагается комплексная система непрерывного образования, состоящая из следующих элементов
Непрерывная система подготовки и переподготовки кадров для сектора малого и среднего бизнеса
Как видно система подготовки и переподготовки кадров для предпринимательского сектора в Казахстане видится сложным, непрерывным процессом, осуществление которого необходимо вести поэтапно, начиная с дошкольного образования (ДОУ) и семьи ребенка и кончая средней школой (СШ), высшим учебным заведением (ВУЗ) и курсами переподготовки и переквалификации работников.
Таким образом, формирование благоприятной экономикоправовой среды малого бизнеса играет существенную роль в активизации предпринимательства Казахстана, поскольку комплексная поддержка малого предпринимательства не только на уровне государства, но и общества в целом, поможет выработать у предпринимателя своего рода «иммунитет выживаемости», способствовать росту и саморазвитию в жёстких условиях рынка.
1.2 Текущее состояние и проблемы кредитования малого бизнеса в Республике Казахстан
В основе успешной рыночной экономики лежит тесная интеграция большого и малого бизнеса, что позволяет им достигать максимальной эффективности за счет синергетического эффекта. Если большой бизнес позволяет стране конкурировать в основных производственных нишах за счет низких издержек на масштабах производства, то малый бизнес дополняет его преимущества, позволяя учитывать конкретные индивидуальные запросы потребителей продукции, а также обеспечить основную занятость населения.
В настоящее время уровень развития малого бизнеса в Казахстане пока далеко не соответствует потребностям общества. Это исторически понятно. До перехода к рынку основу экономики Казахстана составляли крупные промышленные предприятия флагманы социалистической индустрии. Более того, с ним велась жесткая и бескомпромиссная борьба, так как развитие малого предпринимательства подрывало основы социалистической идеологии.
К чему это привело, мы все прекрасно знаем. Хотя выпускаемая продукция была дешевой за счет массового производства, но она часто не выдерживала никакой критики по качеству, дизайну, удовлетворению конкретных потребностей потребителей. Эта та задача, которую должны были выполнить малые фирмы субподрядчики.
Малый бизнес также не играет той решающей роли в обеспечении занятости населения, как это имеет место в развитых странах, где на долю этого сектора приходится более 60% всех занятых в экономике.
В период перехода к рыночной экономике ситуация начала кардинально меняться. Государство осознало, что именно малое предпринимательство является основной нынешнего строя, гарантом его устойчивости и жизненности, а также одним из условий реализации стратегического курса государства на построение социальноориентированного общества. Это четко отражено в Стратегии «Казахстан2030», которая предусматривает создание благоприятных условий для активного развития малого предпринимательства и увеличения его; удельного веса в экономике.
Новое в развитии малого предпринимательства. Начата работа по совершенствованию нормативной базы для развития кредитных товариществ, что обеспечит доступность банковских кредитных ресурсов для малого предпринимательства, которые зачастую не имеют ликвидного залогового обеспечения и расположены в отдаленных районах, где отсутствует банковская инфраструктура.
Законодательно закреплены льготы не только субъектам малого предпринимательства, которые занимаются производственной деятельностью, но и занятым в сфере услуг.
Внедрены журналы учета проводимых проверок субъектов малого предпринимательства государственными контролирующими органами.
Введено понятие «общественноэкспертные комиссии по развитию малого предпринимательства», законодательно закреплены функции и состав общественноэкспертных комиссий развития малого предпринимательства.
Внесены изменения в Закон Республики Казахстан «О коррупции», предусматривающие ответственность должностных лиц за передачу контрольных функций организациям, не обладающим статусом государственного органа.
Перспективы. В проекте индикативного плана социальноэкономического развития Республики Казахстана на 20032007 годы предусмотрены меры по дальнейшему развитию малого предпринимательства.
В первую очередь отмечается, что политика финансовой поддержки предпринимательства будет строиться на увеличении доли долгосрочного и среднесрочного кредитования в приоритетных секторах экономики с применением льготных ставок вознаграждения (интереса), создании на региональных уровнях залоговых фондов и кредитных товариществ. Инвестиционная политика будет ориентирована на компании, способные выпускать оборудование, отвечающее потребностям субъектов малого предпринимательства. Будут расширены возможности ЗАО «Фонд поддержки предпринимательства» по финансовой поддержке субъектов предпринимательства путем наделения его функциями по прямому кредитованию наиболее значимых и перспективных проектов. Для расширения доступа субъектов малого предпринимательства к выполнению госзаказов будет разработана и внедрена схема предварительного кредитования субъектов малого предпринимательства, выигравших тендеры по государственным закупкам.
В целях развития рынка консалтинговых и информационных услуг, трансферта технологий и инновации, обучения по вопросам предпринимательства и менеджмента, прогнозов потребности специалистов и рабочих в территориальном и отраслевом разрезах, оказания информационных услуг, организации выставок продукции будет создана вертикальноинтегрированная структура ЗАО «Республиканский информационновыставочный Центр по малому предпринимательству» с филиалами в регионах.
Для поддержки создания новых малых предприятий намечено создание бизнесинкубаторов и технопарков, внедрение зарубежного опыта поддержки малых предприятий за счет развития лизинговых и франчайзинговых отношений.
Продолжится политика по установлении правового режима благоприятствования для развития малого бизнеса и недопущению неправомерных действий представителей государственных органов по отношению к субъектам малого предпринимательства.
Предусмотрено, что осуществление указанных мер будет способствовать увеличению доли малого бизнеса в реальном секторе экономики, дальнейшему росту количества новых рабочих мест, формированию массового слоя собственников. В результате, количество субъектов малого предпринимательства до 2005 года должно составить 595,5 тысяч единиц, численность занятых в сфере малого бизнеса 2353,6 тысяч человек.
2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВОХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ АО «ТЕМИРБАНК »
2.1 Анализ состава и размещения активов баланса
Финансовое положение банка является определяющим для клиента при выборе банка, потому проведем небольшой анализ финансовохозяйственной деятельности АО «Темир Банк ». Данные для расчетов возьмем из приложений А и Б. Данные приложения (балансовый отчет, отчет о прибылях и убытках) достаточно красноречиво дают представления о финансовом положении банка. Но, тем не менее, рассчитаем некоторые показатели.
Для характеристики активов изучается их наличие, состав, структура и происшедшие в ней изменения. Анализ структуры активов в целом и его отдельных группировок позволяет судить о рациональном их размещении. По данным баланса составляется аналитическая таблица, с помощью которой прводится вертикальный и горизонтальный анализ структуры и размещения активов.
Закрытое Акционерное Общество «Арго» было создано в начале 1992 года.Форма собственности – частная. ЗАО «Арго» получило свидетельство огосударственной регистрации 15 января 1992 г. Основным видом деятельности предприятия является оптовая и розничная торговля.
Картотеки платежных документов, обязательных к оплате, решений арбитражного суда на основном счете, открытом в НОД АППБ «Аваль» нет.
Общее количество работников ЗАО «Арго» составляет 10 человек, в том числе:
руководящего состава 3 чел.,
служащих 7 чел.
Государственные заказы, доля государственного финансирования и задолженность государства перед ЗАО «Арго» отсутствуют.
ЗАО «Арго» является клиентом банка, ранее неоднократно кредитовалось в данном банке, просрочек по уплате процентов и погашению кредитов не было.
Денежные средства, полученные в банке ЗАО «Арго» планирует направить на пополнение оборотных средств.
Одним из важнейших критериев финансового положения предприятия является оценка его платежеспособности и платежеспособным является то предприятие, у которого активы больше, чем внешние обязательства.
Способность предприятия платить по своим краткосрочным обязательствам называется ликвидностью. Предприятие считается ликвидным, если оно в состоянии выполнить свои краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы.
В данном случае коэффициент денежной платежеспособности увеличился относительно начала года в 2,4 раза, коэффициент расчетной платежеспособности увеличился в 1,9 раз, а коэффициент ликвидной платежеспособности остался на том же уровне, что показывает улучшение финансовой независимости предприятия. Теперь рассчитаем коэффициент финансовой независимости в ниже следующей таблице.
Исходя из сказанного, в практике аналитической работы используют целую систему показателей ликвидности. Рассмотрим важнейшие из них.
Коэффициент абсолютной ликвидности (коэффициент срочности) исчисляется как денежных средств и быстрореализуемых ценных бумаг(III раздел актива) к краткосрочной задолженности (итог раздела III пассива). Он показывает, какая часть текущей задолженности может быть погашена на дату составления баланса или другую конкретную дату.
По данным нашего примера соотношение денежных средств и краткосрочных обязательств составляет 0.36 : 1(17,5: 48,1) на начало года и 0.43 : 1(21,3:50,1) на конец. Это говорит о том, что погасить свои обязательства в срочном порядке предприятие не смогло бы. Однако, учитывая малую вероятность того, что все кредиторы предприятия одновременно предъявят ему свои долговые требования, и принимая во внимание тот факт, что теоретически достаточным значением для коэффициента срочности является соотношение 0.2 : 1, можно предварительно предположить допустимость сложившихся на предприятии соотношений легкореализуемых активов и краткосрочной задолженности.
Коэффициент общей ликвидности (коэффициент покрытия) представляет собой отношение всех текущих активов (итог II раздeла + итог III раздела актива) к краткосрочным обязательствам (итог III раздела пассива баланса нетто). Он позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства. В общем случае нормальными считаются значения этого показателя, находящиеся в пределах от 2 до 2,5.
Следует иметь в виду, что если отношение текущих активов и краткосрочных обязательств ниже, чем 1 : 1, то можно говорить о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии оплатить свои счета.
Соотношение 1 : 1 предполагает равенство текущих активов и краткосрочных обязательств. Принимая во внимание различную степень ликвидности активов, можно с уверенностью предположить, что не все активы будут реализованы в срочном порядке, а, следовательно, и в данной ситуации возникает угроза финансовой стабильности предприятия.
Если же значение коэффициента покрытия значительно превышает соотношение 1 : 1, то можно сделать вывод о том, что предприятие располагает значительным объемом свободных ресурсов, формируемых за счет собственных источников.
Другим показателем, характеризующим ликвидность предприятия, является оборотный капитал, который определяется как разность текущих расходов и краткосрочных обязательств. Иными словами, предприятие имеет оборотный капитал до тех пор, пока Текущие активы превышают краткосрочные обязательства (или в целом до тех пор, пока оно ликвидно).
2.4 Анализ финансовой устойчивости предприятия
Бухгалтерская отчетность дает возможность проанализировать финансовое состояние заемщика на конкретную дату. Важнейшей информационной базой анализа является бухгалтерский баланс.
При работе с активом баланса необходимо обратить внимание на следующее: в случае оформления залога основных средств (здания, оборудование и др.), производственных запасов, готовой продукции, товаров, прочих запасов и затрат право собственности залогодателя на указанные ценности должно подтверждаться включением их стоимости в состав соответствующих балансовых статей.
Остаток средств на расчетном счете должен соответствовать данным банковской выписки на отчетную дату.
При оценке состояния кредиторской задолженности необходимо убедиться, что заемщик в состоянии вовремя расплатиться с теми, чьими средствами в том или ином виде пользуется: в виде товаров или услуг, авансов и т.д. В данном разделе отражаются также средства, полученные заемщиком от партнеров по договорам займов; эти договора должны быть рассмотрены аналогично кредитным договорам заемщика с банками.
В том случае, если дата поступления запроса на кредит не совпадает с датой составления финансовой отчетности, фактическая задолженность заемщика по банковским кредитам, как правило, отличается от отраженной в последнем балансе. Для точного определения задолженности требуется справка обо всех непогашенных на момент запроса банковских кредитах с приложением копии кредитных договоров. Из данной таблицы видно, что значительно уменьшилось соотношение собственных и заемных средств, это вызвано увеличением собственных средств, а также увеличился коэффициент оперативной ликвидности.
Для удобства проведения такого анализа целесообразно использовать так называемый уплотненный аналитический баланс нетто, формирующееся путем сложения однородных по своему составу элементов балансовых статей в необходимых аналитических разрезах (недвижимое имущество, текущие активы и т. д.) Уплотненный аналитический баланс
Как видно из данных таблицы, за отчетный период активы предприятия возросли на 6,1 тыс. грн., или 5,3%, в том числе за счет увеличения объема незавершенного строительства на 9,9 тыс. грн. (11,21,3) и прироста оборотных средств на 6,9 тыс. грн. (62,555,6). При этом учитывая, что предприятие в течение отчетного года пользовалось долгосрочными займами, можно сделать вывод о том, что инвестиционные вложения осуществлялись за счет собственных источников предприятия и кредита банка.
В составе текущих активов при общем увеличении их доли на 3,2% (50%46,8%) обращает на себя внимание уменьшение дебиторской задолженности, удельный вес которой к концу года в структуре совокупных активов снизился на 3% (8% 11%), в структуре оборотных средств на 5.5% (36.0% 30.5%).
Пассивная часть баланса характеризуется преобладающим удельным весом собственных источников средств, их доля в общем объеме источников увеличивается в течение года с 56,3% до 56,9%. Структура заемных средств в течение отчетного периода претерпела серьезные для предприятия изменения. Так, доля кредиторской задолженности поставщикам в общем объеме выросла к концу года на 3,5%; к тому же имеются долгосрочные и краткосрочные кредиты. Принимая во внимание высокую стоимость банковских кредитов, а также действующий порядок отнесения на себестоимость продукции лишь части величины процентов, уплачиваемых банку за пользование кредитами, надо полагать, что такие изменения в структуре заемных средств вынуждают предприятие просить новый кредит у банка, в связи с острой потребностью в дополнительных источниках финансирования.
Одним из важнейших критериев финансового положения предприятия является оценка его платежеспособности Основные средства, если только они не приобретаются с целью дальнейшей перепродажи, в большинстве случаев не могут быть источниками погашения текущей задолженности предприятия в силу, вопервых, своей особой функциональной роли в процессе производства и, вовторых, весьма затруднительных условий их срочной реализации.
Анализ собственных источников целесообразно начинать с оценки их структуры и состава по данным баланса и расшифровок к нему. Из них, в частности, следует, что источники собственных средств анализируемого предприятия в своей основной массе представлены его уставным капиталом, доля которого составила 99,8% в начале года и 93,1% в конце. Другими, представленными в балансе элементами собственных средств предприятия, являются фонды специального назначения, доля которых в течение года возросла с 0% до 6,3%, а также нераспределенная прибыль отчетного года, доля которой составила на последнюю отчетную дату 17,5%. Отметим, что подобная структура собственных источников является далеко не идеальной. В частности, инвесторов предприятия должно было бы насторожить отсутствие в балансе статьи "Нераспределенная прибыль прошлых лет" и чрезвычайно малая величина, отражаемая по статье "Фонды специального назначения", поскольку указанные пассивы представляют собой финансовый результат деятельности предприятия и свидетельствуют о том, сколько предприятие "наработало" за период своего существования. В частности, данные по статье "Нераспределенная прибыль прошлых лет" говорят о том, на сколько увеличились активы предприятия с момента его существования за счет его собственных источников.
Подведем итоги оценки финансовой устойчивости предприятия на основе коэффициентов абсолютной ликвидности и соотношения заемных и собственных средств. Сделанные расчеты нормального уровня коэффициентов позволяют дать сопоставимую количественную оценку финансовой устойчивости предприятия по этим двум показателям.
Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть текущей
задолженности может быть погашена на дату составления баланса или другую дату.
Сопоставление нормального и фактического коэффициентов соотношения заемных и собственных средств дает ответ на вопрос, сколько заемных средств необходимо вернуть кредиторам немедленно, чтобы довести зависимость от них до нормального уровня; или, наоборот, сколько заемных средств предприятие может взять дополнительно к уже имеющимся без ущерба для своей финансовой независимости.
Проведя анализ по методике оценки финансового состояния заемщика, мы можем отнести заемщика к классу Б «Заемщик с минимальным риском» .Но он попал в класс Б только благодаря 100 баллам за ранее возвращенные вовремя кредиты и проценты. Если бы заемщик раньше не получал кредитов, то он попал бы в класс В «Заемщик со средним риском».
Проведя детальное обследование финансового состояния предприятия можно сделать следующий вывод:
для стабильного финансового положения предприятия руководству и главному бухгалтеру надлежит принять меры:
совершенствование организации расчетов с покупателями (следует иметь в виду, что в условиях инфляции, как правило, выгоднее продавать продукцию быстрее и дешевле, чем ожидать выгодных условий её реализации);
проведение инвентаризации состояния имущества с целью выявления активов "низкого" качества (изношенного оборудования, залежалых запасов материалов; сомнительной дебиторской задолженности) и списание их с баланса в установленном порядке и др.
2.5 Анализ ссудного портфеля банка
По состоянию на 01.01.2005 года кредитный портфель по ВК Облфилиалу АО «Темир Банк » составляет 24542178 тенге по УстьКаменогорскому филиалу 56 заемщиков физических лиц и 4 юридических организации. Сумма обеспечения составляет 68259177 тенге. Кредиты выданы в национальной валюте. В основном по покупку квартир (78%), а так же коттеджей (12%), автомобилей (10%).
Кредиты погашаются равными долями ежемесячно. Средний процент кредита 21 %.
Среди заемщиков прослеживаются и сомнительные.
3% сомнительных кредитов. Это допустимый показатель.
Просроченных долгов не наблюдается.
3 КРЕДИТОВАНИЕ ПРЕДСТАВИТЕЛЕЙ МАЛОГО ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВА
Несмотря на то, что развитие сектора малого бизнеса происходило под постоянным вниманием со стороны Правительства, процесс его становления происходил сложно и противоречиво, что обусловлено особенностью переходного периода. С начала 90х годов, времени зарождения отечественного малого бизнеса, периодически изменялись организационноправовые формы, критерии отнесения предприятий к представителям малого предпринимательства, система учета и отчетности, нормативнозаконодательная база.
Современное состояние рынка кредитных ресурсов Казахстана характеризуется недостаточной доступностью финансовых и кредитных ресурсов для малых предприятий, что обусловлено высокой процентной ставкой, составляющей в среднем 2025%, коротким сроком, на который выдается кредит (624 месяца), а также отсутствием у субъектов малого предпринимательства ликвидного, с точки зрения банков, залогового обеспечения. При этом особые трудности в получении кредитных ресурсов испытывают начинающие предприниматели, которые нуждаются в дополнительных инвестициях для основания и развития нового дела. Это обусловлено нежеланием банков вкладывать деньги в предприятия, которые не приносят стабильного дохода, а также в компании, деятельность которых на первых этапах работы связана с риском банкротства.
Проблема доступности субъектов малого предпринимательства к финансовокредитным ресурсам занимает на протяжении ряда последних лет одно из лидирующих мест в списке проблем, препятствующих развитию сектора малого бизнеса в Казахстане.
Данная проблема имеет различные формы проявления. Важность отдельных препятствий при получении кредитов, определенная по результатам проведенного мониторинга, отображена на рисунке
Рассмотрим каждую из них в отдельности.
Исследования показали, что основным препятствием при получении кредита является обеспечение его залогом 23% ответов
В качестве залога банки принимают движимое и недвижимое имущество, как принадлежащее предприятию, так и находящееся непосредственно в собственности предпринимателя.
Проблема обеспечения запрашиваемого кредита залогом включает в себя несколько факторов, которые представляют для предпринимателей существенные и подчас непреодолимые трудности. В их число входят:
занижение экспертами банков оценочной стоимости залогового имущества;
отсутствие у предпринимателей ликвидного, с точки зрения банков, залогового имущества;
недостаточный для обеспечения запрашиваемой суммы кредита размер залога или полное его отсутствие.
Анализ проведенных исследований показал, что основной проблемой, возникающей у малых предприятий при обеспечении кредита залогом, по мнению респондентов, является занижение банками оценочной стоимости закладываемого имущества (41,5% ответов).
Оценка залога проводится экспертной комиссией банковэмитентов, при этом оценочная стоимость закладываемого имущества составляет от 50% до 85% ее рыночной стоимости. Определение залоговой стоимости имущества зависит от комплекса различных факторов, влияющих на ликвидность залога. Например, при оценке недвижимости учитываются ее месторасположение, внутренняя отделка, обеспеченность коммунальными услугами и так далее.
Для преодоления сложившейся негативной ситуаций при обеспечении запрашиваемого кредита залогом необходима разработка и внедрение механизмов независимой оценки залогового имущества третьими лицами, для того чтобы не происходило существенного занижения оценочной стоимости залога. Кроме этого целесообразно рассмотреть вопрос о разработке типовых отраслевых методических рекомендаций по оценке стоимости залога и его ликвидности. Данные рекомендации должны быть утверждены Национальным банком Республики Казахстан по согласованию с Министерством финансов, Министерством юстиции и другими заинтересованными организациями.
Другой проблемой, возникающей у предпринимателей при обеспечении кредита залогом, является его отсутствие.
Вторыми по значимости препятствиями для представителей малого предпринимательства 20,1% ответов, при получении кредита в банках являются высокий ссудный процент и короткий срок возврата кредита.
Третье место в списке основных сдерживающих факторов для обращения предпринимателей в банк за кредитом 13,1% ответов занимает проблема оформления кредитов, которая заключается в бюрократизме всей процедуры.
Предприниматели считают, что банки требуют заполнения и предоставления необоснованно большого количества документов, в число которых входят:
заявка на оформление финансирования;
большое количество специальных форм анкет;
документы, удостоверяющие права собственности на залог;
документы, удостоверяющие права собственности на предприятие;
документы, удостоверяющие личность руководителя и главного бухгалтера компании;
документы, отражающие финансовое состояние предприятия за последние 35 лет;
подробный бизнесплан освоения кредитных ресурсов;
предоставление информации о возможных партнерах;
справки от налоговой инспекции об отсутствии задолженностей перед бюджетом и прочее.
Возникновение данной проблемы обусловлено отсутствием у предпринимателей информации об условиях предоставления кредитов. Для выхода из сложившейся ситуации коммерческим банкам необходимо более широко рекламировать в средствах массовой информации свои услуги в области предоставления кредитов представителям малого предпринимательства, а также условия, на которых данные кредиты выдаются.
Отсутствие льготного периода кредитования, по мнению 10,7% опрошенных респондентов, является еще одним сдерживающим фактором для обращения предпринимателей в банк с целью получения кредита и использования кредитных ресурсов для развития деятельности предприятий.
Отечественные товаропроизводители нуждаются в долгосрочном кредитовании с льготным периодом выплаты долга. Льготный период кредитования позволил бы компаниям эффективно осваивать заемные средства и не создавать конфликтных ситуаций с банком, которые часто связаны с нарушением графика выплат процентов и основной суммы долга по кредиту.
Отдельной проблемой является кредитование коммерческими банками стартового бизнеса. Как показали исследования, большинство предпринимателей основали свою компанию за счет собственных сбережений.
По результатам проведенного мониторинга, лишь 7% предпринимателей использовали в качестве стартового капитала кредиты банков.
На сегодняшний день коммерческие банки отказываются кредитовать новые предприятия, так как это связано с большим риском невозврата кредитов. Это обусловлено тем, что выходящая на рынок новая компания не в состоянии конкурировать с существующими крупными и малыми предприятиями, имеющими опыт работы на данном рынке, и поэтому есть риск банкротства новых компаний. Этот риск возрастает изза отсутствия опыта управления предприятием у руководителей начинающих компаний.
По мнению опрашиваемых респондентов, основными сдерживающими факторами для использования начинающими предпринимателями кредитов банков в качестве стартового капитала являются высокий ссудный процент и отсутствие льготного периода кредитования. Это обусловлено тем, что предприятия, в особенности занятые в производственной сфере, не могут получать прибыль уже в первые месяцы своей деятельности. Это может быть связано с особенностями производственного цикла, с долгами предприятия при основании компании, с отсутствием потребителей готовой продукции и так далее.
Для выхода из сложившейся ситуации необходимо разработать и внедрить механизмы предоставления кредитов банками второго уровня начинающим предпринимателям на открытие предприятия с учетом их предполагаемой деятельности, используемых технологий и маркетинговой политики.
Проблема кредитования представителей малого предпринимательства имеет свои региональные особенности. Это связано с общим экономическим развитием регионов, а также с приближенностью данных регионов к коммерческим, финансовокредитным и информационным центрам республики.
Основными сдерживающими факторами для обращения предпринимателей в банк за кредитом, как уже отмечалось выше, являются обеспечение залогом, высокий ссудный процент и короткий срок возврата кредита.
Однако в разрезе регионов наблюдается несколько иная картина, отличающаяся от общей тенденции.
Так, в городе Алматы и ЮжноКазахстанской области основным сдерживающим фактором является высокий ссудный процент, а проблема с залоговым обеспечением занимает второе место. Это обусловлено тем, что в данных регионах малые предприятия имеют больше возможностей для обеспечения кредита залогом, в частности недвижимым имуществом, которое является одной из наиболее ликвидных форм залогового обеспечения. Третье место в списке проблем в области кредитования в данных регионах попрежнему занимает проблема, связанная с коротким сроком возврата кредитов.
В Павлодарской области наиболее актуальной проблемой для малых предприятий остается обеспечение запрашиваемого кредита залогом, на втором месте короткий срок возврата кредитов и на третьем высокий ссудный процент.
Различия во мнениях среди предпринимателей в разных регионах относительно важности препятствий при получении кредита обусловлены региональными особенностями развития сектора малого бизнеса, а также отраслевой направленностью регионов.
Также наблюдается разница во мнениях среди предпринимателей, которые непосредственно обращались в банк с целью получения кредитов и знакомы с условиями их выдачи представителям малого предпринимательства, и остальными респондентами .
Для предпринимателей, обращавшихся в банк за кредитом, основной проблемой остается проблема залогового обеспечения (25,7% ответов), а для остальных основной проблемой является короткий срок возврата кредита 22,5% ответов. Причем эта тенденция соблюдается в региональноотраслевом разрезе.
Для решения всех вышеперечисленных проблем необходимо наладить диалог между предпринимателями и банками, который бы позволил разрешить наиболее острые противоречия между ними.
3.1 Финансирование малого бизнеса
Предпринимателю важно знать ответы на два очень существенных вопроса: Какой объем финансовых ресурсов ему необходим для начала и развития предприятия? Какой источник финансирования для него более приемлем?
Интересен зарубежный опыт финансирования малого бизнеса. Так, в США Администрация малого бизнеса (АМБ) осуществляет два вида финансирования в виде гарантированного кредита и прямого кредита. Гарантированный кредит предоставляется частными заимодавцами, обычно коммерческими банками, и он не превышает 750000 долларов. АМБ гарантирует, то есть дает поручительство под 90% этого долга, если он не превышает 155000 долларов и под 85% долга, если он превышает 155000 долларов. Чтобы получить заем предприятие должно оформить заявку и направить ее заимодавцу, например, банку, который после предварительного просмотра, направляет заявление в АМБ. После одобрения АМБ, заимодавец выдает кредит. Прямой долг обычно используется, если предприятие по какимлибо причинам не может получить гарантированный заем. Прямой кредит обычно не превышает 150000 долларов.
Компании по инвестированию малого бизнеса начали функционировать с 1958 года, когда Конгресс США принял Акт по инвестированию малого бизнеса. Этим актом были учреждены частные инвестиционные банки или компании по инвестированию малого бизнеса, целью которых являлось обеспечение долгосрочного займа или увеличение собственного капитала фирм путем покупки у них акций и других ценных бумаг. Деятельность компаний по инвестированию малого бизнеса регулируется Администрацией малого бизнеса, которая не только выдает лицензии на право осуществления инвестиционной деятельности, но и может существенно увеличить капитал этих компаний в виде высоких процентных ставок. В соответствии, с Актом по инвестированию малого бизнеса большее внимание уделялось именно увеличению собственного капитала предприятий, поэтому компании по инвестированию малого бизнеса активно покупают акции или конвертируемые облигации предприятий, тем самым увеличивая собственный капитал этих предприятий.
Программы по финансированию инновационных исследований малого бизнеса также являются одним из источников инновационного развития предприятия. В 1993 году большинством голосов в Конгрессе было утверждено увеличение размеров программы по финансированию инновационных исследований малого бизнеса до 1,4 миллиарда долларов. Эта программа помогает финансировать те малые предприятия, которые планируют довести научные исследования до уровня практических конкурентоспособных товаров и услуг. Таким образом, основное назначение программ ориентировано не на получение прибыли, а в большей степени на обеспечение нужными продуктами и услугами для общества.
Региональная финансовая поддержка малого бизнеса проявляется в том, что местные органы управления все больше и больше участвуют в финансировании малого бизнеса. Сущность этих программ различна и они имеют различные механизмы финансирования. Одним из первых штатов, который вплотную занялся финансированием малого бизнеса в США был штат Калифорния, здесь начали создавать новые предприятия и индустриально развитые корпорации за счет предоставления займа местными органами управления.
К прочим источникам финансирования можно отнести: общественные финансовые институты, большие корпорации, венчурные инвестиционные фонды. Общественные финансовые институты это заимодавцы, которые получают фонды от федеральных, государственных и частных источников. Увеличилась их роль в финансировании малого бизнеса. В течение первой половины 90х годов они вложили 250 миллиардов долларов в развитие малого бизнеса. Цель общественных финансовых институтов обеспечить капиталом в первую очередь те предприятия, которые имеют среднюю прибыль, создают новые рабочие места, но не соответствуют требованиям венчурного капитала в плане быстрого роста.
Как видно из приведенного анализа, существует огромное количество различных источников финансирования в США и других странах с развитой рыночной экономикой. В Казахстане современному предпринимателю гораздо сложнее найти подходящий источник финансирования. Появляющиеся государственные и иностранные фонды поддержки предпринимательства несколько смягчают ситуацию. В целом потребность в финансовых ресурсах гораздо больше тех возможностей, которые может предоставить инвестиционная система Казахстана.
Благодаря политической стабильности Республики Казахстан в последнее время приобретают все более важное значение иностранные инвестиции в малый бизнес. Так, на сегодня в Казахстане действуют целый ряд инвестиционных фондов и компаний. Однако несмотря на большое количество иностранных инвестиционных фондов, они не могут покрыть растущие потребности бизнеса. Более того, для участия в международных проектах нужна более тщательная проработка всех производственных и финансовых вопросов, разработка проектов на двух языках, что требует высококвалифицированных специалистов.
В отличие от развитых зарубежных стран, где основная финансовая поддержка малого бизнеса идет по линии государства, в Казахстане возможности государственного бюджета, как известно, ограничены. В этих условиях предлагается переход к коммерческим механизмам привлечения средств. В целях широкого привлечения потенциальных инвесторов, финансовые средства которых, несомненно, могут играть немаловажную роль в развитии малого бизнеса, намечено продолжить работу над созданием благоприятного климата для прямых инвестиций в Казахстан, Основную часть которых направлять на финансирование приоритетных видов предпринимательской деятельности.
В то же время следует отметить, что на сегодня коммерческие банки, в основном, ориентированы на кредитование либо торговозакупочных операций, либо предпочитают кредитовать крупных товаропроизводителей. Предписания банка о кредитовании малого бизнеса остались на бумаге, так как не были обеспечены соответствующим стимулирующим кредитным механизмом. Малый производственный бизнес остается вне сферы интересов финансовых и банковских институтов в основном изза отсутствия ликвидной залоговой базы.
Политика финансовой поддержки предпринимательства будет строиться на политике увеличения доли долгосрочного, и среднесрочного кредитования приоритетных видов деятельности с применением льготных процентных ставок, создания на региональных уровнях залоговых фондов и кредитных товариществ. Таким образом, будут формироваться механизмы, которые выдали мультипликационный эффект в развитии малого бизнеса, так как проблема получения первоначального капитала, конечно же, основная.
3.2.Особенности финансового механизма развития малого предпринимательства в Казахстане
С учетом опыта развитых стран целесообразно определить общепринятые в мировой практике принципы и методы финансовой политики в отношении малых предприятий, наиболее приемлемые для Казахстана. Так, например, в США при наличии одного из наиболее развитого сектора малого бизнеса АМБ осуществляет в целом до полутора десятков и более различных программ, которые сводятся к трем основным типам финансовой поддержки прямые, смешанные и гарантированные займы.
Прямые займы предоставляются непосредственно малым предприятиям из государственных источников под определенный процент, колеблющийся вместе с общей ставкой банковского процента. Смешанные займы имеют своим источником как государственные, так и частные средства, причем доля АМБ, как правило, не превышает 75% общей суммы займа, но не более 150000 долларов. В настоящее время гарантированные займы являются наиболее распространенной формой. Примерно 90% всей финансовой помощи АМБ осуществляется в форме гарантированных займов. АМБ гарантирует банку возврат соответствующей суммы в случае несостоятельности заемщика.
Чтобы получить доступ к фондам АМБ, предприятие должно отвечать целому ряду условий. Прежде всего оно должно быть малым, то есть отвечать нормативам, установленным самой АМБ. Следует отметить, что эти нормативы весьма дифференцированы в зависимости от принадлежности предприятия к той или иной отрасли и сектору экономики. Причем в одних секторах в качестве нормативного показателя берется численность занятых (обрабатывающая и добывающая промышленность), в других величина оборота (строительство, оптовая и розничная торговля, услуги).
Следующей формой финансовой поддержки малого бизнеса являются субсидии. Наиболее распространена эта форма поддержки в Канаде, где за три последних десятилетия субсидии на развитие в размере до 100000 долларов получили более 280 тысяч мелких фирм на общую сумму около 8 миллиардов долларов.
В Японии финансовой поддержкой малых предприятий занимаются корпорации по финансированию малых предприятий, целиком находящиеся в государственной собственности. Ссудный фонд корпорации образуется почти исключительно из государственного бюджета. Предельный размер ссуды: под основной капитал 400 миллионов йен на срок до 10 лет; под оборотные средства 200 миллионов йен и до 5 лет. Процентная ставка соответствует минимальной ставке коммерческого кредита для крупных предприятий.
Применительно к казахстанским условиям переходного периода активное использование всех форм финансовой поддержки малого бизнеса не является целесообразным. Например, субсидии имеют существенный недостаток: безвозмездность и вероятность высокой степени невозвратности субсидий не стимулируют их эффективное использование малыми предприятиями.
Учитывая общее состояние казахстанской экономики и значительный дефицит государственного бюджета, единственным реальным внешним источником финансирования малого бизнеса в настоящее время, как нам представляется, является банковский кредит .
Вместе с тем нельзя не отметить, что и рынок малых предприятий, в свою очередь, предлагает существенные возможности банковскому сектору. Малые масштабы бизнеса зачастую означают упрощенную схему финансовых операций, создавая, тем самым, такую среду для банков, в которой последние могут получить дополнительную прибыль. Однако характерная для настоящего времени нестабильность создает для кредитодателя и дополнительные трудности. Малые предприятия нуждаются в финансировании извне, но большой процент банкротства и ликвидации таких предприятий ведет к повышению риска убытка для организаций, предоставляющих кредит.
С принятием Закона «О государственной поддержке малого предпринимательства» в Республике Казахстан определена система взаимосвязей при финансовой поддержке малого бизнеса. Так, согласно упомянутому выше закону финансирование и развитие инфраструктуры малого бизнеса должно осуществляться через Государственный фонд поддержки и развития малого предпринимательства. Участие Фонда в финансировании долевое. Один из главных принципов его деятельности условие возвратности средств. Фонду дано право выступать залогодателем, поручителем, гарантом по обязательствам предприятий.
Рассмотрим механизм кредитования малого предприятия. Вначале производится отбор представленных в Фонд проектов и программ. На этом этапе главной задачей является выявление проектов, которые отвечают государственным экономическим приоритетам.
Банкагент выдает кредитные ресурсы, строго в соответствии с перечнем проектов, утвержденным в установленном порядке Фондом, и в пределах средств кредитной линии, открытой Национальным банком Республики Казахстан.
Среди основных требований, предъявляемых при рассмотрении заявок на получение кредита, в частности, предусмотрено следующее: удельный вес кредита в общей сумме финансирования проекта должно, как правило, составлять 50% (но не более 70%).
Остальную часть средств изыскивает предприниматель за счет других источников, в первую очередь собственных. Чем больше доля инвестора в финансировании проекта, тем ниже процентная ставка по кредиту. Максимальный срок реализации проекта в погашение кредита 1,5 года (для отдельных проектов – до 2 лет).
Недостатком системы предоставления кредитов через Фонд, на наш взгляд, является ее громоздкость. Целесообразно, по нашему мнению, создать при Фонде совещательнорекомендательный совет из представителей общественных объединений малых предприятий в лице торговопромышленной палаты Республики Казахстан, банковских структур, заинтересованных министерств и ведомств.
Функционирование малых предприятии и кредитных учреждений в рыночной экономике, с одной стороны, требует выработки критериев платежеспособности заемщика, а с другой проведения анализа условий предоставления кредитов и принципов их использования. Кредитное учреждение должно быть уверено в наличии у кредитуемого предприятия средств для расчетов, в его способности в своевременном погашении кредита. На основании данных бухгалтерского баланса можно оценить, насколько прибыльна деятельность предприятия и каков размер риска, принимаемого на себя банком.
В настоящее время в Республике Казахстан при расчете кредитоспособности предприятия используются следующие показатели его финансовохозяйственной деятельности:
коэффициент финансового покрытия он характеризует общую кредитоспособность предприятия отношение текущих активов к текущим обязательствам;
коэффициент текущей ликвидности отношение денежных средств, средств в расчетах и оборотных активов предприятия к текущим обязательствам;
коэффициент абсолютной ликвидности отношение денежных средств предприятия к текущим обязательствам;
коэффициент соотношения собственных средств и привлеченного капитала он характеризует финансовую устойчивость предприятия;
коэффициент независимости отношение собственных средств к итогу баланса.
Класс кредитоспособности клиентов определяется путем сопоставления значений финансовых коэффициентов, полученных на основе показателей баланса, с критическим уровнем, характерным для данного класса их рейтинга. В качестве показателей таких уровней должны использоваться среднеотраслевые значения финансовых коэффициентов.
На основании представленных досье клиентов и их гарантий коммерческим банкам, последним необходимо разработать собственные планы финансирования малых и средних предприятий, устанавливая объемы и сроки их кредитования. Возможен следующий порядок предоставления им кредитов: составление досье клиента; разработка плана финансирования; сопоставление кредита с результатами деятельности предприятия, если ссудой покрывается 5080% его расходов; определение класса кредитоспособности предприятия; выбор ставки процента за кредит (она может быть постоянной или переменной); расчет срока окупаемости кредита; принятие решения о сроке кредитования; определение регулярности возмещения кредита; составление контракта (договора о возврате); проверка я контроль различных этапов выполнения контракта; в случае задержки выполнения или невыполнения условий контракта предпринимаются совместные действия по исправлению ситуации.
Создание специальной сети коммерческих банковских структур для финансирования малых предприятий одна из насущных проблем. Для повышения заинтересованности банков в такой деятельности необходимо предусмотреть, помимо общих льгот (например, уменьшение ставки процента в 1,5 раза), дополнительную систему льгот и приоритетов. Например, рекомендовать полное или частичное освобождение от налогов прибыли банков, полученной от вложения средств в малый бизнес, а также определить совместно с Национальным Банком компенсации коммерческим банкам льгот по целевым кредитам для предприятий малого бизнеса.
Стимулировать коммерческие банки к посредничеству и предоставлению кредитов малому бизнесу будет появление организации по переучету займов. Программы такого переучета привлекательны тем, что они приводят к росту портфеля займов без излишней нагрузки на собственные ресурсы банков.
Внешним внебюджетным источником финансирования малых предприятий, помимо коммерческих банков, является частное или спонсорское финансирование. На Западе нередко за малой фирмой стоит крупная частная корпорация, заинтересованная в результатах работы тех или иных предприятий, например, венчурных компаний, которые берут на себя риск конструктивной, технологической и проектной разработки принципиально новой технологии, опытного и промышленного их освоения.
Главный стимул венчурного инвестирования прибыль от прироста стоимости акций компании. Кредитор рассчитывает на то, что последняя, быстро достигнув стадии серийного производства новой оригинальной продукции, станет приносить повышенную прибыль. В этом случае финансист, предоставивший кредит в обмен на акции новой фирмы, сможет с большой выгодой реализовать свою долю ее ценных бумаг. Несмотря на то, что многие венчурные фирмы терпят неудачу (и соответственно средства, предоставленные им, приходится списывать в убытки), прибыль, получаемая от успешных проектов, с лихвой оправдывает риск. Использование венчурного капитала пока не получило широкого распространения в казахстанской предпринимательской практике, хотя отечественное законодательство предусматривает возможность участия в инвестиционной деятельности как частных лиц, так и предприятий различных организационноправовых форм.
Еще одним внешним внебюджетным источником финансирования малых предприятий может служить совместное инвестирование. В зависимости от характера выполняемых работ и достигнутых между сторонами договоренностей финансирование может производиться путем частичной предварительной оплаты (авансирования) или предоплаты.
Особый интерес представляет такой внешний источник финансирования, как привлечение капиталов с помощью выпуска и размещения акций и иных ценных бумаг при посредничестве инвестиционных институтов. Существенным недостатком акционирования в качестве способа привлечения дополнительных средств является возможность частичной или полной утраты финансируемым предприятиемэмитентом самостоятельности.
Коммерческие банки могли бы организовать сотрудничество между отечественными финансовопромышленными группами и малым и средним бизнесом с помощью контрактных, субподрядных, арендных отношений. Это позволило бы соединить мобильность, гибкость, инициативу малого производства и мощь, и влияние крупных предприятий. В результате возрастет конкуренция в сфере малого и среднего бизнеса за контракты с корпорациями.
Финансированию малого бизнеса могут содействовать кредитные программы и многочисленные региональные, городские, целевые фонды. Поскольку деятельность самих малых предприятий ориентирована главным образом на местный рынок, многие финансовые вопросы необходимо решать с участием местных органов власти. Последние должны определить основные направления поддержки предпринимательства, разработать комплекс необходимых мероприятий, изыскать материальнотехнические и финансовые ресурсы для их реализации за счет региональных источников.
Большую роль в организации финансирования малого бизнеса в регионах могли бы сыграть общества взаимного кредита и торговопромышленные палаты, выступающие в качестве гарантов кредита. Общество взаимного кредита объединение страховой организации и банка для финансирования малого предприятия. Ему предоставляется право производить все краткосрочные банковские операции, кроме выдачи целевых кредитов, прежде всего товарнокомиссионные, учет и обеспечение векселей.
Рассматривая основные средства предоставления займа, можно отметить, что наиболее распространенным средством предоставления краткосрочных кредитов малым предприятиям является овердрафт. Овердрафт специально предназначен для того, чтобы выравнивать пики и спады цикла оборотного капитала, позволяя расчетному счету предприятия «плавать» между кредитом и санкционированным перерасходом до предварительно согласованного лимита.
Следующей формой предоставления краткосрочного займа в Казахстане может быть факторинг, который удобен при быстром росте малого предприятия, когда оно достигает предела своих и заемных средств. Так как банк постоянно в курсе размеров средств, подлежащих к выплате клиенту, эта форма кредитования может обеспечить предприятию максимальный доступ к наличности без излишнего риска для банка, обеспечивает защиту от безнадежных долгов и с ее помощью организуется возвращение долгов от должников предприятия. Также целесообразно развивать аренду и лизинг, как возможные формы срочного займа в дополнение к традиционным механизмам кредитования.
Перечисленные выше формы финансирования малого бизнеса являются вполне приемлемыми и для Казахстана с учетом отраслевой специфики предприятий и развитости институтов финансовой системы.
3.3 Практические аспекты совершенствования финансовой поддержки малого бизнеса
Анализ современных проблем развития малого бизнеса показывает, что главными являются два направления: совершенствование правового поля его деятельности и развитие новых прогрессивных форм и методов финансовой поддержки предпринимательства.
В первом направлении, пожалуй, самым важным является установление правового режима благоприятствования в области налогообложения. Несмотря на то, что меры в сфере совершенствования налоговой политики напрямую не связаны с проблемами кредитования, но косвенным образом это влияет на формирование прибыли и доходности субъектов малого бизнеса, а, значит, и на их платежеспособность, что, в свою очередь, на снижение банковского риска.
Необходимо отметить, что многие вопросы сняты с принятием нового Налогового кодекса. В целях дальнейшего совершенствования налоговой политики в области поддержки и развития малого бизнеса в кодексе предусмотрен специальный налоговый режим, который достаточно неординарен.
Специальный налоговый режим для малого бизнеса распространяется на юридических лиц и индивидуальных предпринимателей, соответствующих установленным критериям по доходу, численности работников, видам деятельности, и предусматривает три формы упрощенного расчета с бюджетом на основе разового талона, патента и упрощенной декларации.
Упрощение режима налогообложения касается трех аспектов: упрощение учета, процедур самого начисления налогов и процедуры составления налоговой отчетности.
В частности, если при действующем порядке налогообложения для определения налогооблагаемой базы предпринимателю необходимо вести учет и доходов, и расходов, то в соответствии со специальным режимом для целей исчисления налогов необходимо уже только формирование дохода, а учет затрат, связанных с извлечением доходов, предприниматель может вести для себя в любой удобной для него форме.
При действующем упрощенном порядке составление расчета стоимости патента достаточно усложнен и требует от предпринимателей определенных навыков, знаний в области бухгалтерского учета. В новом Налоговом кодексе расчет обязательств перед бюджетом предельно прост: к полученному доходу применяется единая ставка. При этом, уплата налогов по этой ставке заменяет расчеты с бюджетом по нескольким налогам: корпоративный, индивидуальный подоходный налоги и социальный налог. И, наконец, упрощенная декларация, которую заполняет предприниматель, очень компактна, занимает от силы один стандартный лист, а исчисленный налог расщепляется на подоходный и социальный налоги в равной пропорции.
Не секрет, что большинство представителей малого бизнеса в настоящее время, с целью ухода от налогообложения, скрывают фактическую численность лиц, занятых в их производстве. Для стимулирования легализации фактической занятости и поднятия заинтересованности работодателей в создании новых рабочих мест, в данном режиме закладывается норма, позволяющая уменьшать исчисленную сумму налогов по упрощенной декларации на 1,5% за каждого работника, исходя из среднемесячной численности наемных работников и их среднемесячной заработной платы.
Кодексом такая корректировка в сторону уменьшения разрешена, если среднемесячная заработная плата составит не менее трех минимальных заработных плат, установленных законодательным. На наш взгляд, данная мера позволит не только стимулировать создание новых рабочих мест, но и, в определенной степени, за счет повышения заработной платы наемных работников позволит повысить жизненный уровень населения в целом.
Также через гибкую систему ставок созданы стимулы для открытого роста предпринимательской деятельности и поступательного развития от индивидуального предпринимателя к солидному юридическому лицу.
Поскольку режим достаточно либерален в смысле налогообложения, по нему установлены ограничения по доходам, видам деятельности и численности работников. Для тех представителей малого бизнеса, которые не соответствуют установленным критериям или не желают применять специальный налоговый режим, альтернативной остается общеустановленный порядок налогообложения.
Поскольку косвенно это важно и для политики банковского кредитования, то не можем не затронуть и проблему совершенствования налогообложения самих банков.
Следует отметить, что незначительное участие банков в финансировании представителей малого бизнеса, осуществляющих деятельность в производственной сфере, помимо отсутствия у последних соответствующего ликвидного обеспечения и низкой рентабельности их кредитования, объясняется наличием большого числа рисков осуществления производственной деятельности. Кредитование последней, в силу большой вероятности несвоевременного погашения и невозвратности выданных ссуд, является наиболее рисковым для банков.
Именно поэтому, своевременность и возвратных ссуд, выданных представителям торгового сектора экономики, являются основными факторами, определяющими заинтересованность банковского сектора в кредитовании торговых операций. При этом, в течение 2005 года доля участия банков в финансировании торговли не превышало 37% их ссудного портфеля.
Таким образом, одним из условий, способствующих увеличению объемов кредитования банками производства, в том числе организованного в форме малого бизнеса, является введение для банков режима налогообложения, предусматривающего отнесение на вычеты из совокупного годового дохода банков всей суммы провизии (резервов), сформированных для покрытия убытков по сомнительным с повышенным риском и безнадежным кредитам предоставленным сферы производства.
Вместе с тем, учитывая повышенный риск кредитования сферы производства, ее значительную капиталоемкость и, соответственно, подверженность банков значительным убыткам, в качестве дополнительной меры льготного налогообложения целесообразно рассмотреть возможность введения для банков, осуществляющих средне – и долгосрочное кредитование малого бизнеса, пониженной ставки подоходного налога. В конечном счете, реализацию вышеизложенных мер можно рассматривать как вид финансовой помощи государства, имеющей целью покрытие возможных убытков банков, связанных с участием последних в средне и долгосрочном кредитовании реального сектора экономики. Одновременно, оперативный характер их принятия не должен предполагать краткосрочность применения льготного режима налогообложения при осуществлении банками долгосрочного кредитования реального сектора, финансирование которого является наиболее рисковым, способно не только ухудшить финансовое состояние банковкредиторов, но и отрицательно повлиять на доходную часть республиканского бюджета.
Наряду с совершенствованием налогообложения банковской системы, требуется дальнейшее развитие самого банковского сектора, прежде чем он будет способен обеспечить эффективное посредничество, необходимое для содействия росту реального сектора и, естественно, малого бизнеса. На наш взгляд, здесь есть три аспекта.
Вопервых, необходимо строить доверие к банковскому сектору, чтобы он мог привлекать сбережения. Существующие слабые банки должны быть усилены или уйти с финансового рынка, а более высокий уровень надзора должен способствовать росту общественного доверия на основе гарантий, что все банки, работающие с депозитами, будут действовать в соответствии с пруденциальными нормативами или подлежать своевременному и эффективному воздействию по линии банковского надзора.
Вовторых, банки должны улучшить свою доходность на основе улучшения качества кредитов и сокращения операционных расходов. Это позволит снизить существующее большое различие между процентными ставками по займам и ставкам по депозитам, по мере снижения потерь по ссудам и других расходов.
Втретьих, банкам необходимо сфокусировать внимание на кредитных потребностях независимых заемщиков, не имеющих между собой контактов, в частности, по категории появляющихся мелких и средних предприятий. Заемщикам необходимо улучшить свои стандарты бухгалтерского учета и раскрытия информации, и банкам следует разработать кредитную культуру, которая позволит улучшить механизм уменьшения кредитного риска. Необходим прогресс по всем этим трем направлениям, чтобы банковский сектор в полной мере способствовал экономическому росту реального сектора, включая и малый бизнес.
Государству необходимо также совершенствовать нормативноправовую базу и в управлении процессами вовлечения в систему кредитования пенсионных активов. Необходимо подчеркнуть, что их быстрый рост представляет не только возможности, но и немалые риски. Пенсионные фонды обеспечивают объем долгосрочных сбережений, которые при правильном использовании могут способствовать развитию рынка капитала, новых форм финансового посредничества и развитию экономики. Проблема состоит не в отсутствии ресурсов долгосрочных сбережений, а в том, как использовать эти ресурсы, не подвергая риску сами пенсионные источники.
Последние два года сопровождались дискуссиями и в средствах массовой информации, и разбирательствами в самых высоких инстанциях по вопросам управления Государственным и частными накопительными пенсионными фондами. Государственные структуры в лице Национального банка. Национальной комиссии по ценным бумагам и Министерства труда и социальной защиты населения, призванные решать эти проблемы, напротив, «тянули» одеяло в разные стороны. Поэтому, в качестве первого шага, на наш взгляд, необходимо осуществить консолидацию существующей много институциональной регулирующей структуры, охватывающей пенсионные фонды и связанные с ними учреждения.
Требуют своего правового разрешения и проблемы, связанные с кредитными рисками и залоговым механизмом. Есть смысл предположить, что кредитный риск в банковской системе будет уменьшаться по мере того, как банки достигнут новых стандартов в своей деятельности. Вместе с тем необходимо, на наш взгляд, содействовать продолжению развития вторичного рынка государственных ценных бумаг.
Действующий Гражданский кодекс не проводит четкого разграничения между залогодержателем и кредитором. Это усложняет использование специального средства для секьюритизации ипотечных ссуд, так как держатели секьютиризированных облигаций могут не иметь права требовать собственность, заложенную в специальное средство. Закон о банкротстве также оставляет открытым вопрос о том, что любая передача активов от юридического лица, которое впоследствии становится банкротом, может подлежать пересмотру или отмене. Это поднимает вопрос «обязательности называть действительную процентную ставку при продаже», в связи с чем, что и вкладчики, и другие кредиторы банка, продавшего ипотечную ссуду, а затем обанкротившегося, могут иметь право потребовать продать имущество под процент держателей секьютиризированных облигаций.
В решении залоговых проблем необходимо двигаться, на наш взгляд, в сторону совершенствования законодательства в сфере управления государственной собственностью. Имеется в виду механизмы, построенные на схеме формирования и использования региональных залоговых фондов из объектов коммунальной собственности, незавершенного строительства, неиспользуемых производственных площадей и оборудования.
Таким образом, мы попытались охватить самые необходимые меры по совершенствованию законодательной и нормативноправовой базы, что, на наш взгляд, может способствовать улучшению ситуации в сфере кредитования малого бизнеса.
Вторым крупным направлением в государственной поддержке малого бизнеса, помимо законодательного и нормативноправового, является поиск и вовлечение в эти процессы новых прогрессивных форм и методов организационнофинансовой его поддержки.
Развитие банковской деятельности требует наличия стабильной и устойчивой банковской системы, повышения культуры банковского дела и качества регулирования деятельности банков второго уровня. Поэтому должна быть обеспечена финансовая устойчивость банковской системы. Необходимы сильные рекомендации по управлению рисками банковской деятельности и совершенствование методов надзора на консолидированной основе.
Финансовый рынок Казахстана должен быть представлен не только банками, занимающимися обслуживанием более крупных клиентов, но и небанковскими финансовыми учреждениями, в том числе и страховых, что во многом снизит проблему банковских рисков кредитования малого бизнеса.
Также будет способствовать устойчивой работе банков и масштабное развитие фонда гарантирования обязательств банков по межбанковских кредитам.
Необходимо также обеспечить меры по становлению и развитию фондового рынка, обеспечивающего организованное перемещение финансовых потоков, через использование ценных бумаг, от инвесторов к заемщикам. При определенных условиях это создаст возможность участвовать на рынке ценных бумаг своими акциями и малого бизнеса и решать свои финансовые проблемы.
Особо надо остановиться на потенциале такого механизма как финансовый лизинг. Дело сдвинулось с мертвой точки с принятием соответствующего закона. Тем не менее остаются еще не решенные проблемы. Реализация этого закона столкнулась с тем, что ряд определенных льгот на практике не возможно использовать.
Осуществление кредитования на средне и долгосрочные периоды, что сегодня осуществляется банковской системой крайне тяжело, возможно благодаря организованной системе ипотечного кредитования, обосновывающей связь между рынком ипотечного кредитования, рынком недвижимости и финансовым рынком. Основные проблемы каким образом рефинансировать фонды, использованные на ипотечное кредитование, в целях выдачи новых кредитов.
Опыт многих развивающихся стран свидетельствует о том, что даже в условиях резкого спада производства и расстройства финансовой системы государства необходимо удерживать весь комплекс инновационной деятельности. Но специального закона или программы по поддержке малого инновационного бизнеса нет.
Еще одной формой может явиться самокредитование на основе кредитных товариществ и союзов. Однако появлению и развитию подобных финансовоэкономических объединений в Казахстане в полном объеме мешает отсутствие законодательной базы.
Достаточную эффективность показал в последние годы и метод сочетания прямого финансирования и бюджетного софинансирования. Однако он реализуется непоследовательно.
Важной формой государственной поддержки малого бизнеса является их привлечение к системе государственного заказа. Думается, Фонд развития малого предпринимательства должен взять на себя вопросы стимулирования размещения госзаказов на предприятиях малого бизнеса посредством предоставления тендерных гарантий и финансирования представителей малого бизнеса участников тендеров.
Необходимо использовать и такую действенную во всем мире форму как кооперация малого бизнеса и крупных предприятий. В настоящее время связи крупных и малых предприятий носят в основном торговозакупочную направленность. Для придания им производственного характера необходимо стимулировать крупное предприятие к организации вокруг себя ряда малых производственных предприятий, технологически завязанных на основном производстве.
Этот далеко не полный перечень возможных направлений дополнительных усилий со стороны государства в финансовой поддержке малого бизнеса. На наш взгляд, какието меры в этих направлениях должны дать коммулятивный эффект для решения проблемы.
По оценочным расчетам, проведенным на основе разработанной многофакторной модели, развитие предложенных мер позволит увеличить долю кредитов малому бизнесу в общем объеме кредитов реальному сектору экономики на 1,82% ежегодно, а также повысить на 3, 33, 5% уровень надежности оценки банковского риска при кредитовании малого бизнеса.
3.4 Схемы и оценки эффективности кредитования малого бизнеса
Анализ деятельности банковской системы и соответствующих государственных структур по поддержке малого предпринимательства показывает, что сегодня в Казахстане практически отсутствуют методические исследования вопросов совершенствования системы финансовой поддержки малого бизнеса. Это можно объяснить, на наш взгляд, тем, что, вопервых, банки не заинтересованы в совершенствовании этих процессов, вовторых, к самим предпринимателям мало кто прислушивается, и, втретьих, чтото предлагают работники государственных структур, но лишь по долгу своей службы.
Из последних можно сослаться на работу А. Умбетова, который в свое время возглавлял Фонд развития малого предпринимательства, и в которой излагаются какието предложения по совершенствованию механизмов взаимоотношений по линии «банки малый бизнес».
В частности, по его мнению, в принципе можно было бы использовать схемы кредитования с разделением рисков софинансирование и кредитное гарантирование (поручительство). Такие схемы позволяют вовлечь кредитные средства банков в малый бизнес и строятся с учетом возможностей и интересов сторон. При этом важно определить пропорцию в делении рисков: ее верхний предел должен обеспечить минимально допустимые потери для бюджета, а нижний сохранить интерес банков и обеспечить максимальный финансовый рычаг за счет расширения состава и уровня участия банков.
Существует также зарубежный опыт кредитования на базе партнерских отношений , который может быть использован для предоставления мелких кредитов. Пожалуй, это единственная работа, предлагающая какието механизмы решения проблемы. Можно отметить и исследования одного из руководителей Карагандинского областного управления поддержки малого предпринимательства А. Токсановой, в которой есть предложения по совершенствованию системы управления малым предпринимательством, но которые носят общий характер, без конкретного выделения финансовокредитных вопросов. Так, в частности, автор предлагает, с целью достижения эффективности управления, создать многоуровневую систему управления малым предпринимательством, которая охватывала бы все основные уровни управления, в том числе:
государственный уровень управления предпринимательством во главе с Агентством по поддержке малого предпринимательства (ныне Агентство по регулированию естественных монополий, защите конкуренции и поддержке малого бизнеса;
региональный уровень управления предпринимательством (предлагается создать СевероКазахстанский, ВосточноКазахстанский, ЗападноКазахстанский и ЮжноКазахстанский Центры развития малого бизнеса);
локальный уровень управления в виде областных (городских) центров развития малого бизнеса;
уровень отдельной фирмы в лице предпринимателя и его команды.
В целом можем отметить, что предлагаемая А. Токсановой многоуровневая идея в условиях Казахстана пока, на наш взгляд, утопия, но некоторые элементы можно использовать уже сегодня при организации более совершенной системы кредитования в части разделения полномочий центра и регионов.
В рамках исследования можно предложить следующую схему комплексной организации системы кредитования малого бизнеса с учетом интересов и при участии государственных структур, банковской системы и региональных органов управления .
В предлагаемой схеме может выделить следующие принципиальные моменты:
а) более активную роль государства в проведении налоговобюджетной политики и формирования нормативноправовой базы развития малого бизнеса. Создание благоприятного налогового режима важно не только для эффективного и рентабельного функционирования представителей малого бизнеса, но и для банковской системы.
В частности, для повышения интереса банков к малому бизнесу важно понизить для них ставки подоходного налога, а также введения для банков режима налогообложения, предусматривающего отнесение на вычеты из совокупного их годового дохода всей суммы провизии (резервов), сформированных для покрытия убытков от высоко рисковых и проблемных кредитов. С другой стороны, все это может дать прямой эффект в виде снижения процентных ставок за кредиты, что немаловажно для малого бизнеса.
Нормативноправовое обеспечение должно сводиться не только к разработке Государственных программ поддержки малого предпринимательства, но и к их адекватной законодательной и нормативной поддержке;
б) для обоснованной оценки банковского риска должны предприниматься и встречные шаги малого бизнеса. А именно:
проведение оценок собственного риска, которые станут одним из условий достоверной оценки риска банка и принятия решения по кредитованию бизнеспроектов малого бизнеса;
Таблица 6 Общая схема совершенствования кредитования банками второго
уровня малого бизнеса
объективность результатов финансовохозяйственной деятельности представителей малого бизнеса, достигаемая на основе анализа всего комплекса факторов внешних и внутренних угроз, прогнозирования конечных результатов деятельности и обеспечения прозрачности финансовых и иных показателей на основе перехода на международные стандарты бухгалтерского учета и независимого аудита;
проведение комплекса обоснований для оценки залоговых возможностей на основе изучения и использования потенциалов корпоративных гарантий, гарантий или имущества третьих лиц. Выделим и такую возможность как расширение практики использования для этих целей объектов коммунальной собственности, формирующейся и находящейся сегодня в собственности местных органов исполнительной власти. Это можно считать мерой разделения ответственности за поддержку предпринимательства между центром и регионами;
в) появляется возможность в качестве альтернативных вариантов финансовой поддержки малого бизнеса использовать возможности и таких инструментов как финансовый лизинг, ипотечное кредитование (в особенности для сельхозпроизводителей), франчайзинга, системы микрокредитования с упрощенной залоговой схемой и других.
Отметим, что эти предпочтительные для начинающих предпринимателей инструменты и объекты кредитования у нас не получили широкого распространения. В частности, лизинговое кредитование выгодно для малого бизнеса, так как позволяет приобретать основные фонды при ограниченном собственном капитале и иметь ускоренную амортизацию имущества. И самое главное, обычный финансовый лизинг поддерживается определенными налоговыми, таможенными и валютными льготами. Эти специальные льготы должны распространяться на участников лизинговых операций и касаются:
освобождения от уплаты налогов на добавленную стоимость, на прибыль лизинговых услуг и от уплаты таможенных пошлин и налогов при ввозе продукции, предназначенной для лизинга, а также включения в себестоимость работ и услуг платежей по процентам по заемным средствам и лизинговых платежей по операциям финансового лизинга;
отнесения на затраты лизинговых платежей и снижения размеров налога на прибыль;
освобождения при кредитовании лизинговых операций от уплаты налога на процентную прибыль.
Ипотечное кредитование удобный инструмент финансирования оборотных и основных средств, особенно для сельских предпринимателей (например, в США это две третьих ссуд фермеров). Принято считать, что именно отсутствие у нас спроса на землю как объект доходного хозяйствования сдерживает становление ипотечного кредитования.
На самом деле малая привлекательность земли связана с низкой производительностью и нерентабельной структурой отечественного сельскохозяйственного производства, в том числе и от неумелого хозяйствования. Поэтому значение ипотеки состоит в том, что в условиях частного землепользования и при наличии свободного рынка земли она дает возможность перераспределять земли и основные фонды в полную собственность тех, кто в состоянии лучше ее использовать.
Франчайзинг как метод организации бизнеса, который способствует снижению предпринимательского риска, обеспечению рынка сбыта и так далее, особенно выгоден и может рассматриваться как одна из эффективных форм поддержки малого и индивидуального предпринимательства. При этом продавец, состоявшийся местный бизнесмен, может выступать гарантом в пользу покупателя его бизнеса начинающего предпринимателя при получении им банковского кредита.
Таким образом, предлагаемая схема в своих общих чертах позволяет, на наш взгляд, применить комплексный подход к организации системы всесторонней поддержки развития малого бизнеса.
По логике вещей, любая сложная система управления должна сопровождаться какимито оценками своей эффективности. До настоящего времени нет методических наработок даже простейших показателей эффективности, не говоря уже о сложных, обобщающих действие многих факторов в системе кредитования.
Справедливости ради имеют место оценки, но они касаются лишь проблем оценивания уровня развития малого бизнеса, рейтингов регионов по уровню развития предпринимательства и ряд других, которые строятся на таких количественных показателях как удельный вес действующих малых предприятий в общей численности зарегистрированных, численности занятых в малом бизнесе и их соотношении к общей численности занятых в экономике и тому подобное.
Какаято попытка видится в работе О. Сабдена, А. Тургинбаева, Ж. Сабденовой, которые используют восемь факторов (удельный вес действующих малых предприятий в числе зарегистрированных, число действующих малых предприятий на 1000 населения, удельный вес занятых в малых предприятиях в общей численности занятых, доля малых предприятий в общем объеме произведенной промышленной продукции, доля приоритетных направлений в объеме произведенной продукции малого бизнеса, выработка продукции на одного работающего, объем налоговых платежей на одного работающего, доля средне и долгосрочных кредитов в общем объеме кредитования малого бизнеса) и взвешивают их в интегральную оценку эффективности развития малого бизнеса.
Подобный многокритериальный подход, как обобщающий, представляет интерес для совершенствования оценки уровня развития предпринимательства, но, на наш взгляд, не подходит для оценки эффективности кредитной политики банков и процесса кредитования малого бизнеса.
Более подходящим обобщенным показателем эффективности процессов кредитования нам видится удельный вес кредитов малому бизнесу в общем объеме банковских кредитов в реальную экономику. Действительно, он обобщает действие всего комплекса факторов и его рост или снижение свидетельствует о позитивной или негативной ситуации в системе кредитования малого бизнеса.
В этом плане мы можем предложить следующую модель:
Кр = Ф (Х1, Х2, Х3, Х4, Х5),
где Кр удельный вес кредитов малому бизнесу в общем объеме кредитования банками реального сектора экономики;
Х1 индекс роста депозитов в банковской системе;
Х2 индекс изменения процентной ставки по кредитам;
ХЗ индекс снижения банковского риска;
Х4 индекс изменения налоговой нагрузки на банковскую систему;
Х5 индекс уровня привлечения к кредитованию малого бизнеса альтернативных форм финансирования;
Ф эконометрическая функция.
Я отдаю отчет в том, что предлагаемая оценочная модель не истина в конечной инстанции, но полагаю, что все же она может позволить получить какоето оценочное представление о ходе развития всего комплекса мер по финансовой поддержке малого бизнеса.
3.5 Мероприятия по совершенствованию кредитной политики «Темир Банк » применение лизинговых операций
Одной перспективной формой нетрадиционного банковского кредитования является лизинг.
Лизинг – это кредитование отношений арендодателей и арендополучателей в связи с эксплуатацией технологического оборудования.
Казахстанские лизинговые компании, действующие на лизинговом рынке, в основном являются либо дочерними компаниями банков, либо отраслевыми компаниями.
Объектами лизинга чаще всего являются:
машиностроительное, технологическое оборудование, на долю которого приходилось 75,5 % общего объема лизинговых контрактов;
грузовые автомобили и дорожная техника 8,7 %;
компьютеры и оргтехника 4,8 %;
легковые автомобили 2,0 %;
другое оборудование 7,2 %;
В данной работе буде рассмотрена возможность применения в «Темир Банк » кредитования с применением лизинга.
Лизинг это приобретение оборудования с предоставлением его в аренду организациям (лизингополучателю) в обмен на лизинговые платежи. Лизинг предусматривает возможность выкупа оборудования по истечении срока действия лизингового договора или досрочно по остаточной стоимости.
Отличия лизинговых операций от традиционной аренды :
1) объект сделки выбирается лизингополучателем, а не лизингодателем, который приобретает оборудование за свой счет;
2) срок лизинга меньше срока физического износа оборудования и приближается к сроку налоговой амортизации;
3) по окончании действия договора лизингополучатель может продлить аренду по льготной ставке или приобрести имущество по остаточной стоимости;
4) в роли лизингодателя обычно выступает финансовое учреждение лизинговая компания.
По сравнению с покупкой аренда оборудования имеет ряд неоспоримых преимуществ, заключающихся в следующем:
вовлечение оборудования в производство с поэтапной оплатой его стоимости без единовременной мобилизации крупных денежных средств;
использование оборудования в периоды сезонной переработки сельскохозяйственного сырья и уход от эксплуатационных расходов по его содержанию в остальные периоды года;
понижение уплаты налогов за счет принятия имущества в аренду вместо его отражения в составе основных фондов;
совершение арендных платежей путем зачета стоимости производимых товаров в адрес поставщика или другого покупателя в соответствии с распоряжением банка;
расширение реализации продукции с помощью участия всех субъектов лизинговых операций и открытия новых сфер сбыта;
поддержание ликвидности баланса за счет сокращения долга по среднесрочным и долгосрочным кредитам на покупку оборудования;
возможность выкупа арендованного оборудования по остаточной стоимости для дальнейшего использования в производстве;
использование информации банкакредитора для покупки арендуемого оборудования по минимальным рыночным ценам;
получение информации банка для сдачи оборудования в аренду другому предприятию;
улучшение качества производимой продукции за счет покупки и аренды оборудования по технологии "ноухау".
По результатам анализа финансовохозяйственной деятельности и учетнокредитной политики «Темир Банк » можно сказать, что банк обладает всеми возможностями применения лизинговых операций, т.е. для этого есть все предпосылки.
Далее, учитывая все выше сказанное и применяя предложенную схему лизинга, дадим финансовую оценку проведения лизинговой операции на конкретном примере.
Лизинговая сделка (исходные данные и пояснения).
Лизингополучатель: Торговый центр «Мария» в г. УстьКаменогорске. Выбор лизингополучателя, обладающего высокими финансовыми показателями, избавил банк от необходимости разработки детального бизнесплана по конкретному проекту.
Объект лизинга: Комплексное оборудование для организации кафе на площадях торгового центра. Комплексность объекта лизинга позволяет рассматривать его как высоколиквидный товар в случае его реализации на свободном рынке.
Стоимость оборудования: 462 тыс. тенге.
Поставщик: Специализированное предприятие, производящее и монтирующее под ключ объект лизинга, выполняющее гарантийное и постгарантийное обслуживание. Выбор поставщика позволил получить оборудование высокого качества, новейшей модели с гарантированным обслуживанием.
Обеспеченность кредита: Кредит обеспечен благодаря гарантии от банка, обслуживающего торговый центр, и праву безакцептного списания лизинговых платежей с расчетного счета лизингополучателя, подтвержденному его банком.
Срок кредитования: 35 месяцев. Как указано ранее, финансовый лизинг предполагает значительный срок его реализации. В этом заключаются его преимущества перед другими методами, заложенными в нормативные акты. Запрашиваемый период пользования кредитом рассчитан исходя из сроков финансового лизинга, которые, в свою очередь, рассчитаны в соответствии с нормами амортизации.
Стандартная норма амортизации. составляет 12,5% в год.. Максимальный коэффициент ускорения амортизации — 3. Срок лизингового договора должен приближаться к сроку полной амортизации лизингового имущества. Кроме того, с позиции финансового менеджмента в случае сокращения срока лизингового договора, прирост текущего платежа увеличивает выручку от реализации и при неизменных затратах — налогооблагаемую базу. В случае увеличения срока договора лизинга возникает обратная ситуация — за счет частичного отказа от использования механизма ускоренной амортизации возрастают издержки на погашение процентов за кредит. Поэтому наиболее оптимальным является вариант совмещения сроков полной амортизации, лизингового и кредитного договора.
Исходя из запрашиваемой суммы кредита 462 тыс. тенге. стандартная норма амортизации будет составлять 57,75 тыс. тенге. в год (462 тенге. ´ 12,5% ¸ 100%), а с учетом коэффициента ускорения амортизации — 173,25 тыс. тенге. в год (57,75 тенге ´ 3). Ежемесячная сумма амортизационных отчислений будет составлять 14,4 тыс. тенге. (173,25 ¸ 12 мес.). Таким образом, период полной амортизации оборудования составляет 33 месяца (462 тыс. тенге. ¸ 14,4 тыс. тенге..). С учетом двухмесячного срока поступления оборудования, общий период пользования ссудой составляет 35 месяцев. Приведенные данные обусловливают срок кредитования и свидетельствуют о выгодности применения операции финансового лизинга.
С целью обеспечения гарантии возврата кредита предприняты следующие меры:
1) Лизинговое оборудование находится в собственности лизингодателя в течение всего срока действия договора лизинга. После поступления оборудования в г. УстьКаменогорск оформляется его залог в банке.
2) От ТЦ «Даниель» предоставлена гарантия внесения всех лизинговых платежей от не участвующего в сделке банка.
3) От ТЦ «Даниель», по условиям договора лизинга, в течении недели должно быть получено право безакцептного списания платежей с их счета, который определит банк.
4) ТЦ «Даниель» перечисляет на счет лизингодателя в банкекредиторе задаток в размере 23,4% от суммы кредита.
5) Лизингодатель может передать свои права по договору лизинга третьей стороне. Соответственно, в любой момент права по договору могут быть переданы от лизингодателя банкукредитору.
Таким образом, лизинговые операции в современных условиях экономически целесообразны. Будучи достаточно выгодными для кредитующей организации (банка), лизингополучателя и лизингодателя, они могут стать важным инструментом активизации инвестиционного процесса в стране. Уже первый опыт, накопленный в ходе действия договоров финансового лизинга, показывает, что существует достаточно действенный механизм защиты риска невозврата кредита.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Главной функцией коммерческих банков является посредничество в кредите. Следовательно, необходимо развивать и совершенствовать кредитную деятельность банка.
Изучение материала по данной теме позволило ознакомиться с мировым опытом финансирования малого бизнеса, с проблемами кредитования предпринимательства в Казахстане и выявить перспективные формы финансирования малого бизнеса.
Анализируя все аспекты кредитования предпринимательства, можно прийти к выводу, что кредитование предпринимательства является основополагающим звеном в производстве рыночной экономики. только с помощью кредита можно обеспечить быстрое развитие предпринимательской деятельности.
Кредитный механизм в целом ссудный капитал перераспределяется на основе возвратности между различными отраслями хозяйства и направляется в те сферы, где ощущается нехватка свободных денежных средств. Тем самым компенсируется недостаток капитала в одной отрасли, обеспечивает более эффективное использование денежных средств, происходит ускорение их отбора, расширение производства, что обеспечивает большую прибыль.
Все эти факты говорят о том, что необходимо уделить большое внимание проблеме кредитования, так как экономическое состояние страны в значительной мере зависит от состояния кредитноденежной системы. Поэтому необходимо учитывать аспекты, накопленные развитыми странами в сфере кредитования.
Проанализировав некоторые аспекты банковских услуг и кредитования, я пришел к выводу, что АО "Темир банк " один из немногих банков, который пережив все сложности перехода к рыночной экономике, оставался стабильным, надежным и прибыльным банком. Обширный ассортимент услуг, минимизация рисков, прибыльность, качество персонала, постоянное совершенствование современной технологии и многочисленный опыт показывает высокий уровень банка.
В результате исследований темы моей дипломной работы, мы пришли к выводу, что государство должно реализовать целый комплекс мер по кредитованию представителей малого бизнеса, стимулировать развитие и взаимодействие всех форм национального капитала, наладить ресурсное обеспечение производственного сектора и экономики в целом, активнее привлекая к этому коммерческие банки.
| Скачать | Размер файла |
|---|---|
 Малое предпринимательство.zip | 138 Kb |
